5 formas de ahorrar en comisiones de corredores si es un inversor novato

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Última modificación: 2024-01-15 16:42

Es mejor calcular los gastos antes de la primera operación en el mercado de valores.

Sin experiencia en inversiones, es difícil imaginar cómo las tarifas de los corredores afectan las ganancias a largo plazo. Por ejemplo, el 3% del monto de la transacción parece ser una nimiedad: de 1,000 son solo 30 rublos. Pero si gasta 15,000 por mes en valores, entonces la comisión por la compra ascenderá a 5,400 rublos por año.

Pero el inversor paga al corredor no solo cuando compra, sino también cuando vende valores. Con el tiempo, también hay más transacciones y comisiones: por mantenimiento de cuenta, cambio de moneda, almacenamiento y contabilidad de valores comprados. Y cuanto más tiempo haya estado un inversor en el mercado de valores, más tendrá que pagar.

Hay varios estudios que muestran cómo incluso el 1% de las comisiones consume hasta el 20% de las ganancias en un horizonte de 10 años. Una comisión de más del 5% le privará de casi el 80% de sus ganancias en un período de tiempo comparable. Esta diferencia se debe a la magia del interés compuesto, que puede funcionar tanto a favor del inversor como en su contra.

Por qué negociar en la bolsa de valores no funcionará sin un corredor

La bolsa de valores es una plataforma especial donde puede comprar y vender valores: acciones, bonos, acciones de fondos cotizados. Los inversores invierten su dinero en ellos y esperan obtener beneficios de las transacciones.

Un inversor privado no puede negociar activos directamente, por lo que debe encontrar un intermediario. Puede ser un banco autorizado o una empresa de corretaje.

El corredor compra y vende valores en nombre del inversor y mantiene su cuenta comercial. Algunos ofrecen servicios adicionales: un asesor de inversiones o un servicio de cartera en forma de una aplicación conveniente. El corredor cobra una comisión por sus servicios.

¿Qué comisiones puede tomar un corredor?

Como ya dijimos, un corredor ayuda a un inversor no solo a realizar transacciones en la bolsa. Por tanto, puede haber muchas comisiones.

Comisión por una transacción en el intercambio. Cada vez que compra o vende un valor, el corredor cancela el monto como un porcentaje de la transacción. Hay tarifas con pago mínimo fijo. Por ejemplo, 0, 025%, pero no menos de 50 rublos. Además del corredor, el intercambio cobra dicha comisión. Entonces, la tasa de la Bolsa de Moscú es aproximadamente el 0.01% de la transacción.

• Cuota de mantenimiento de cuenta. No cobrado por todos los corredores. El monto del pago se carga una vez al mes o diariamente en cuotas iguales.
• Tasa de depósito. El custodio es un intermediario en el mercado de valores que registra y almacena todos los datos sobre los valores del inversor. Muchos corredores no cobran dinero por esto. Pero si lo hacen, entonces en una cantidad fija una vez al mes y, como regla, si hubo un movimiento en la cuenta.
• Comisión por depositar y retirar fondos. Este es el porcentaje del monto que el cliente deposita o retira de su cuenta de corretaje para realizar transacciones.

Sucede que no todas las comisiones están indicadas en la página de tarifas. Por eso, es muy importante estudiar detenidamente todas las cláusulas del contrato antes de concluirlo y plantear las dudas que hayan surgido al soporte técnico o consultores en la oficina.

Cómo ahorrar en comisiones de corredores

1. Elija un corredor con una tarifa que se adapte a sus objetivos

Incluso si no hay comisión por mantener una cuenta y un depósito, no funcionará en absoluto no pagarle a un corredor por los servicios. Puede reducir los costos si primero decide qué quiere de la inversión y qué riesgo está dispuesto a asumir.

Hay dos formas de ganar dinero en el mercado de valores: invertir y especular.

Inversores pasivos o de largo plazo compran valores y los mantienen en cartera durante 5 a 10 años o más, y reciben ingresos del crecimiento del valor de las acciones y los dividendos.

Especuladores o comerciantes realizar transacciones en el momento de la subida o bajada de los activos y ganar sobre la diferencia de valor. Puede haber muchas compras y ventas, varias docenas por día. Así que especular con la bolsa de valores lleva mucho tiempo.

Para comprender qué tipo de inversionista es usted, debe responder preguntas.

• ¿Con qué frecuencia va a comprar y vender valores? ¿Mantendrá activos en su cartera durante al menos 5 años como inversor? ¿O cómo venderá un comerciante un título cuando su valor cambie?
• ¿Cuál es el propósito de comprar activos en una cartera? Si planeas abastecerte de dinero de inversiones para asegurarte una pensión o pagar la educación de tus hijos, el tiempo te permite invertir en instrumentos conservadores con bajo riesgo y esperar ingresos. Si tiene un objetivo a corto plazo, como comprar un automóvil o viajar, difícilmente podrá ganar rápidamente la cantidad requerida a través de la inversión pasiva. Por lo tanto, tendrá que ser un poco más activo: invertir en instrumentos de alto riesgo o vender y comprar valores cuando cambie la tasa.

Sin embargo, es importante recordar que la especulación requiere experiencia. Para un inversor novato, incluso si el tiempo es escaso, es mejor entrenarse en estrategias tradicionales y dejar el trading para más tarde si todavía es interesante.

Evgeny Marchenko

Hoy, debido a la competencia entre corredores, las comisiones están disminuyendo y prácticamente no hay costos de depósito en ninguna parte. Por lo tanto, podemos elegir un corredor para nuestros objetivos con costos mínimos.

Por ejemplo, para un inversor a largo plazo que rara vez hace negocios, es más rentable elegir un corredor con comisiones ligeramente más altas por comprar y vender, pero al mismo tiempo sin una tarifa mensual.

En general, sea cual sea la estrategia, es mejor buscar ofertas sin un pago mínimo fijo por operación. Cuanto más compras y ventas realiza un inversor, menos rentables son para él esas tarifas.

Los comerciantes o grandes inversores deben prestar atención a las tarifas con una disminución de las tarifas con un aumento en la facturación: cuanto más gasta, menos paga.

Cuando el método no funciona

Es correcto buscar comisiones mínimas, pero ahorrar no significa ganar dinero. A veces, al elegir, es más importante fijarse en la velocidad de reposición de la cuenta, por ejemplo, para dar preferencia a los corredores de un banco en el que ya tiene dinero. Para un inversor con estrategias más o menos conservadoras, la velocidad no suele importar mucho. Pero para un comerciante que gana dinero con las fluctuaciones de las tasas, la velocidad de la transferencia de dinero puede ser fundamental.

También sucede que trabajar con un corredor es un inconveniente. Por ejemplo, no hay forma de ingresar a la Bolsa de Valores de San Petersburgo, el soporte no es responsable y se toma un dinero fabuloso para la preparación de documentos para la oficina de impuestos. Entonces debería considerar un corredor con comisiones ligeramente más altas, pero con una aplicación conveniente y soporte adecuado las 24 horas del día, los 7 días de la semana.

Si aún le resulta difícil elegir una estrategia, acuda a un broker con una comisión mínima, cuyos servicios sean convenientes de utilizar.

Que comprobar

• Cuáles son las tarifas del corredor.
• Cómo el tamaño de la comisión depende del monto de la transacción. ¿Hay un mínimo fijo?
• ¿Hay una tarifa de depósito y cuál es el pago mensual? ¿Qué pasará si no usa la cuenta y no realiza transacciones?
• ¿Existe una comisión por depositar fondos en la cuenta?
• Cuál es la comisión por retirar fondos.
• Cómo retirar moneda. Cuánto pagar por convertir moneda en rublos y viceversa.
• ¿A qué tarifa puede conectarse ahora? (Algunos corredores ofrecen una tarifa única para todos los clientes nuevos, otros miran la cantidad con la que vino el inversor). ¿Cómo puede cambiar a otro si las circunstancias cambian, por ejemplo, si decide especular en el intercambio?

Recuerde que siempre puede cambiar de corredor si algo no le conviene. Es cierto que tendrá que esperar de 5 a 6 semanas y pagar la transferencia de valores y el nuevo registro.

2. Elija una tarifa, teniendo en cuenta el volumen de sus inversiones

Es beneficioso para los corredores atender a los inversores con grandes inversiones y grandes volúmenes de negocios, por lo que clasifican a los clientes por el número de transacciones y el volumen de inversiones.

Los propietarios de un capital impresionante (de 1 millón de rublos) pueden recibir ayuda con la gestión de la cartera, proporcionar acceso a valores de mercado amplios e instrumentos de venta libre, así como reducir las comisiones.

Sin embargo, debe observar no solo las comisiones, sino también la presencia de pagos mínimos fijos. Cuanto menos planea invertir un inversor, más fundamental es para él buscar una tarifa sin ellos. De lo contrario, simplemente no será rentable. Entonces, para la compra de acciones por mil rublos, la comisión sin la tasa mínima será del 0.3% o 3 rublos. Y con una tarifa mínima, por ejemplo, 10 rublos, pagará 3 veces más. A tales precios, la comisión deja de importar por una transacción de 3, 4 mil. En este caso, la comisión será de 10, 2 rublos, que es más alta que el pago mínimo requerido.

Estos son números aleatorios, pero le muestran cómo funciona en general y si debe conformarse con un compromiso de pago mínimo. Antes de elegir una tarifa, puede estimar cómo se relacionan los precios del corredor con los montos que invertirá.

Cuando el método no funciona

Algunos corredores conectan a todos los clientes nuevos a la misma tarifa, independientemente de la cantidad de capital. Por un lado, es conveniente para principiantes con pequeñas cantidades. Pero, por otro lado, puede obtener por defecto una tarifa completamente inadecuada. En este caso, deberá recopilar documentos y viajar a la oficina para cambiar a otra.

Que comprobar

• Cómo depende la tarifa de la facturación y el valor de la cartera. Por ejemplo, si el inversor tiene más de 1 millón de rublos, ¿el corredor ofrece una comisión reducida por esa cantidad?
• ¿Existe una cantidad mínima que necesita tener en una cuenta de corretaje?
• ¿Qué sucede si el inversor quiere retirar parte del dinero?

Busque cortes de comisión si desea invertir un capital significativo.

3. Compre los instrumentos bursátiles de su corredor

Además de acciones y bonos, se pueden comprar instrumentos de inversión en el mercado de valores: ETF y fondos mutuos cotizados.

Estos fondos poseen diferentes activos (es decir, las carteras están bien diversificadas, lo que significa que están protegidos de los riesgos) y venden sus acciones o acciones a un precio bastante bajo. Y esto es conveniente para los inversores.

Por ejemplo, para armar de forma independiente una cartera de acciones estadounidenses, debe gastar al menos $ 1,000. O puede comprar una acción del Sber-S & P 500 BPIF por unos 1.500 rublos y convertirse en copropietario de las acciones de las 500 empresas públicas más caras de los Estados Unidos: Apple, Amazon, Microsoft y otras.

Diferentes empresas proveedoras crean sus propios fondos. Por ejemplo, VTB tiene un BPIF para el índice Mosbirzh y Tinkoff para el oro. Si un inversor compra un producto a su corredor, es posible que no se paguen las comisiones por venta, compra y custodia.

Cuando el método no funciona

A menudo, el corredor anuncia cero comisiones por operación, pero "se olvida" de mencionar otros pagos. Por ejemplo, el comprador del fondo Tinkoff debe pagar una comisión para cubrir los costos y la remuneración de la sociedad gestora. En total, resultará ser hasta el 1% del valor medio anual de los activos netos.

Si compra fondos durante mucho tiempo, la cantidad de una comisión única por transacción será insignificante. El pago anual por el mantenimiento del fondo tendrá un efecto mucho más fuerte en la rentabilidad de las inversiones.

Evgeny Marchenko

Un cliente a largo plazo que invierte utilizando ETF o fondos mutuos definitivamente debe prestar atención a las comisiones que están integradas en la estructura del producto. No verá estos pagos en una línea separada en el informe del corredor, por lo que es muy fácil pasarlos por alto.

Por ejemplo, la mayoría de los BITIF nacionales incluyen comisiones de alrededor del 1%, sin embargo, algunos proveedores de ETF pueden coser entre un 2% y un 4%, lo que convertirá en nada la rentabilidad real de este producto. A modo de comparación, entre los ETF extranjeros, puede encontrar opciones de alta calidad con comisiones por debajo del 0,2%.

En general, compre los instrumentos bursátiles de su corredor solo si conoce el tamaño de todas las comisiones sobre ellos.

Que comprobar

• ¿El corredor tiene sus propios productos que no están sujetos a comisión por transacciones de compra y venta?
• Qué comisiones adicionales deben pagarse al comprador de estos activos.

4. Compre moneda para transacciones en grandes porciones

En una bolsa de valores que cotiza en valores extranjeros, un inversor puede necesitar dinero de otros países: dólares, euros, libras. Es conveniente comprarlos a través de su corredor. Como regla general, el tipo de cambio es más rentable que en una oficina de cambio o un banco.

Algunos corredores le permiten comprar moneda de una unidad, otros, solo en lotes, por ejemplo, 1000 euros. El lote es más rentable: la comisión por la transacción será menor.

Si no tiene suficiente dinero, puede recargar gradualmente su cuenta y realizar compras con menos frecuencia, pero por una cantidad mayor. Por ejemplo, ahorre rublos todos los meses hasta que haya acumulado lo suficiente para comprar $ 1,000.

Cuando el método no funciona

Puede recolectar dinero para comprar mucho en un mercado tranquilo cuando no hay una fuerte volatilidad: fuertes altibajos de los valores. Si necesita comprar con urgencia una acción caída y no hay tiempo para ahorrar mucho, entonces es mejor no perderse el momento adecuado.

Que comprobar

• ¿Depende la comisión del monto o valor de los valores o moneda comprados?
• ¿Qué lotes son más rentables para comprar a granel con descuento?

5. Obtenga promociones y bonificaciones de los corredores

Si lo usa para nuevos clientes, puede obtener promociones como regalo o servicio gratuito en los primeros meses.

Cuando el método no funciona

A menudo, cuando finaliza la promoción, el corredor transfiere al inversor a una tasa desfavorable. Por lo tanto, antes de participar en promociones, siempre estudie todas las condiciones y restricciones.