¿Qué es ETF y cómo ganar dinero con él?

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Última modificación: 2023-12-17 03:53

Este instrumento financiero le permite recibir ingresos comprando una parte de una cartera ya formada en lugar de acciones separadas.

Que es ETF

La abreviatura ETF proviene del inglés fondo cotizado en bolsa, que significa "fondo cotizado en bolsa" o fondo de inversión cotizado en bolsa.

Si ha leído algo sobre inversiones antes, probablemente haya encontrado algunos consejos para diversificar su cartera. Esto significa que debe invertir en acciones de varias empresas. Si uno se declara en quiebra, tendrá esperanzas para los demás.

ETF es una cartera de valores ya formada por alguien. Al invertir en él, no está comprando acciones específicas, sino una acción de esta cartera. Es decir, de hecho, convertirse en propietario de todas las acciones del fondo, aunque no únicamente.

Es pertinente comparar la inversión en un ETF con la elaboración de ensaladas. Puede cortar la comida para el recipiente Olivier durante mucho tiempo y obstinadamente, o puede comprar el plato listo para usar. ETF ya es una "ensalada de inversión" preparada. Una diferencia agradable de un Olivier comprado es que el costo de un ETF es prácticamente el mismo que el costo de sus componentes.

Mikhail Korolyuk Jefe del Departamento de Gestión de Fideicomisos de IFC Solid JSC

En esencia, un ETF es similar a un fondo mutuo de inversión (FOMIN), en el que puede comprar parte de una cartera de la misma manera. Pero en el caso de un fondo mutuo, adquieres exactamente la acción y lo haces a través de la sociedad gestora. Las unidades ETF son acciones y se negocian en una bolsa a través de corretaje o cuentas de inversión individuales (IIS). Entonces, a diferencia de los fondos mutuos, los ETF se pueden comprar en cualquier momento.

ETF se negocia como una acción ordinaria, las cotizaciones desde el comienzo de la sesión de negociación cambian cada segundo. A veces, los ETF reciben un dividendo menor.

Oleg Bogdanov, analista principal de QBF

En consecuencia, ganan dinero con los ETF de la misma manera que con las acciones ordinarias: compran más barato y venden más caras, o reciben dividendos. Estos últimos suelen pagar ETF estadounidenses. En otros casos, debe leer detenidamente la política del fondo para comprender qué puede solicitar.

¿Qué determina la estructura de la ETF?

Según Oleg Bogdanov, los ETF a menudo se centran en un sector específico del mercado cambiario. Por ejemplo, los fondos de la industria están dirigidos al segmento bancario, tecnológico o minorista, mientras que los fondos de materias primas están dirigidos a áreas relacionadas con el petróleo, el oro y el gas.

Luego están los ETF que se centran en índices bursátiles. Un índice es una colección de empresas cuyos valores son considerados los más valiosos por su creador. En consecuencia, un ETF de índice es una cartera en la que caen las acciones de estas empresas. Por ejemplo, el más popular de ellos es el fondo SPDR S&P 500, que se basa en el índice S&P 500 de EE. UU.

Puede conocer la estructura del ETF en cualquier momento, a diferencia del mismo fondo mutuo, para el que se anuncia una vez por trimestre.

¿Cuáles son los beneficios de los ETF?

Sencillez

Si desea construir su cartera de acciones, tendrá que realizar un seguimiento de muchos valores para determinar con cuáles vale la pena negociar. Además, el asunto no se limitará solo a la compra, pues habrá que seguir las tarifas de una forma u otra, para pensar qué cuándo comprar y qué vender.

Por supuesto, como con cualquier instrumento financiero, en el caso de los ETF, vale la pena aprender más sobre valores y analizar la estructura de la cartera. Pero ellos lo recogen y lo equilibran por ti. Solo tiene que utilizar sus conocimientos para elegir un buen ETF.

Umbral de entrada bajo

En teoría, usted mismo podría tomar cualquier índice y comprar acciones sobre él. En la práctica, esto requiere mucho dinero, porque los valores no son baratos y el precio de la emisión llega a varios millones.

Pero casi cualquiera puede permitirse una parte de una cartera de acciones de este tipo. Por ejemplo, una acción de FXUS, un ETF de FinEx que sigue el índice de capitalización grande y media de Solactive GBS de Estados Unidos, costará 5200 rublos.

Menos riesgo

Por ejemplo, si compra personalmente bonos de tres empresas, invirtiendo en ellas a partes iguales, y una de ellas quiebra, perderá un tercio de su capital. En un ETF formado a partir de bonos, hay más emisores, y el incumplimiento de uno de ellos claramente no funcionará.

Es importante no confundir los conceptos de "menos riesgo" y "sin riesgo", porque siempre hay riesgo.

Transparencia de la cartera

Puedes ver en qué consiste en cualquier momento.

¿Cuáles son los riesgos de ETF?

Mikhail Korolyuk señala que, en general, el principal y único peligro de los ETF es exactamente el mismo que el de cualquier decisión de inversión: puede resultar erróneo dentro del tiempo asignado. Oro, eurobonos y acciones de compañías petroleras: todo puede ser más barato.

Otra desventaja de los ETF es que solo cubren las ideas de inversión más comunes. Por ejemplo, no podrá comprar ETF de fabricantes de juegos de computadora rusos, porque este es un conjunto de valores no obvio y nadie lo forma.

Sin embargo, el surtido disponible es suficiente para muchos inversores, incluidos los profesionales, que no dudan en adquirir dichos activos en sus carteras.

Mikhail Korolyuk

Qué buscar al elegir un ETF

Estructura de la cartera

Obviamente, desea que el ETF se cobre de la nada. El fondo en su conjunto asume los mismos riesgos que los instrumentos que incluye.

Pero también es importante que su contenido se corresponda con el período en el que vas a invertir. Por ejemplo, si planea retirar dinero en tres años, entonces es más rentable invertir en una cartera de bonos. Son más estables, por lo que las posibilidades de ganar con un trato de este tipo son mayores. Si planea invertir durante más tiempo, entonces tiene sentido invertir en acciones. Su tasa puede fluctuar más dramáticamente, pero a largo plazo, muestran más rentabilidad.

Dividendos

Pueden ser una buena adición a sus ingresos. Por otro lado, si el fondo invierte todos los pagos de los valores incluidos en él en el crecimiento de la cartera, esto también puede tener sentido. Aquí debe elegir lo que es más importante para usted.

Tamaño de la comisión

Es obvio que la empresa proveedora, el organizador del fondo, se dedica a la formación y gestión de la cartera no con carácter caritativo y cobra una comisión por su mediación.

Como regla general, no es alto, se carga automáticamente todos los días. El tamaño de la comisión en la Federación de Rusia es en promedio de alrededor del 1%. Hay fondos en el mundo incluso con comisión cero.

Evgeny Marchenko Director de E. M. FINANCE

Método de replicación

La replicación es cómo se administra el dinero en los ETF. Puede ser físico y sintético. En el primer caso, el dinero se invierte directamente en acciones o cualquier otro activo, en el segundo, en instrumentos financieros derivados, como futuros u opciones.

Entre los fondos de metales preciosos, son populares los ETF sintéticos, que no invierten los fondos de los clientes directamente en oro, sino solo en derivados, tratando de repetir el movimiento de precios. Los riesgos de estos productos son mucho mayores.

Evgeny Marchenko

Volumen de fondos

Es decir, la cantidad que gestiona la ETF.

Cuanto más grande es el fondo, menos rentable es, pero esta rentabilidad es más estable. El tamaño óptimo bajo administración es de $ 100 a 300 millones.

Olga Komarovskaya Jefa de práctica de litigios, Oficina de patentes de propiedad intelectual

Cómo invertir en ETF

Para comprar acciones en un fondo, debe abrir una cuenta de inversión individual o de corretaje. Esto se hace a través de un corredor. Cómo elegirlo y qué buscar se describe en detalle en el material sobre IIS.